بانکداری بین‌المللی ۱ (با تاکید بر مدیریت ریسک نوسانات نرخ ارز و بهره)

پیشگفتار
مقدمه مؤلف

بخش اول
معرفی ارز
مقدمه
تراز پرداخت ها یا موازنه ارزی کشور
سیستم های پولی در گذر زمان
1- سیستم ابتدایی پولی برپایه مبادلات پایاپای ( تهاتری )
2- سیستم پولی بر پایه طلا و نقره
3- سیستم پولی بر پایه طلا ( پایه سکه طلا و پایه شمش طلا )
4- سیستم پایه طلا – ارز ( سیستم برتون وودز)
5- سیستم بی نظمی های پولی

- انواع نظامهای ارزی
الف- نظام نرخ ثابت ارز
ب- نظام نرخ های متعدد
ج- نظام نرخ های شناور
د- نظام نرخ های شناور کنترل شده
- صندوق بین المللی پول
- گروه بانک جهانی
- گروه بانک توسعه اسلامی
- حق برداشت مخصوص
- نحوه محاسبه نرخ برابری و نرخ بهره حق برداشت مخصوص
الف- نحوه محاسبه نرخ برابری روزانه حق برداشت مخصوص
ب- نحوه محاسبه نرخ بهره هفتگی حق برداشت مخصوص
تاریخچه و سابقه تعیین نرخ ارز در ایران
- نحوه محاسبه نرخ خرید و فروش ارز شناور و ارز صادراتی قبل از تک نرخی ارز
- قابلیت تبدیل ارزها
الف- ارزهای قابل تبدیل
1- قابلیت تبدیل کامل
2- قابلیت تبدیل محدود
ب- ارزهای غیرقابل تبدیل
- انواع روش های اعلام نرخ برابری ارزها
1- روش مستقیم
2- روش غیرمستقیم
3- روش قیمت
- سؤالات و تمرینات بخش اول

بخش دوم
- عملیات خزانه داری
- مقدمه
- بازار تبدیلات ارزی
الف-تاییدیه
ب- دستور پرداخت
ج- اطلاعیه
- معاملات نقدی
- طلا

الف – عرضه طلا
1- معادن طلا
2- طلاهای ذخیره در روی زمین

ب- قیمت طلا
1- بحران های سیاسی واقتصادی
2- تورم
3- نرخ تبدیل دلار آمریکا
4- نرخ بازدهی سایر ابزار های مالی
5- افزایش قیمت نفت
- قیمت طلا درایران
- معاملات طلا
- نرخ های متقابل
مجسمه Bear – Bull
- سوالات و تمرینات بخش دوم

بخش سوم
- آشنایی با بازارهای پول و سرمایه
- مقدمه
الف- فعالیت های بازار پول
1- بازارهای پولی سپرده ثابت
2- اوراق بهادار بازار پول
الف-اسناد خزانه
ب-گواهی سپرده
ج-قبولی بانک
د- اوراق تجاری
ه- اوراق تجاری اروپایی
- مقررات بازار پول ( ریال ) در جمهوری اسلامی ایران

ب- فعالیتهای بازار سرمایه
الف- دولت
ب- مؤسسات دولتی و خصوصی
ج- مؤسسات فراملیتی
- انواع کوپن اوراق قرضه
الف- اوراق قرضه با نرخ ثابت
ب- اوراق قرضه با نرخ شناور
ج- اوراق قرضه با کوپن صفر
- سررسید اوراق قرضه
- محاسبه قیمت اوراق قرضه
الف- ارزش آتی
ب- ارزش فعلی
ج-تعیین قیمت اوراق قرضه
- بازدهی تا سررسید
- رابطه کوپن و بازده اوراق
- بازدهی جاری
- روش محاسبه تقریبی بازدهی تا سررسید اوراق قرض
- سیستم تسویه اوراق بهادار
- انواع روش های تسویه اوراق بهادار
الف- دریاف اوراق
ب- تحویل اوراق
- صکوک ( اوراق قرضه اسلامی )
- سؤالات و تمرینات بخش سوم

بخش چهارم
- اندازه گیری بی ثباتی قیمت اوراق قرضه
- مقدمه
- دوره بازیافت
- تغییر قیمت اوراق با یک پوینت نوسان بازده
- تحدب – کوژی- خمیدگی
- تعیین میزان نوسانات قیمت اوراق با استفاده از دوره بازیافت و تحدب
- به کارگیری تحدب درانتخابات اوراق قرضه
- قراردادهای بازخرید اوراق
الف- جهت تأمین مالی کوتاه مدت وجه اوراق قرضه خریداری شده
ب- جهت افزایش بازده اوراق موجود در پرتفوی
- سپرده گذاری / سپرده گیری اوراق قرضه
- سؤالات و تمرینات بخش چهارم

بخش پنجم
- آشنایی با بازار ابزار مشتقه
- مقدمه
- معاملات سلف
- نحوه محاسبه حاشیه سلف
- معاملات والور روز و فردا
- محاسبه نرخ های والور روز و فردا
- معاملات آتی
- معاملات سوآپ یا تعویضی
- معاملات سوآپ طلا
- سوآپ نرخ بهره
الف- سوآپ نرخ بهره متغیر با نرخ بهره ثابت

ب – سوآپ نرخ بهره متغیر با نرخ بهره متغیر
- معاملات اختیاری
- نحوه محاسبه هزینه معامله اختیاری
الف- ارزش ذاتی معامله اختیاری
ب- فاصله تا سررسید
ج- فراریت
د- هزینه نرخ بهره
ه- رابطه بین نرخ اختیاری و نرخ نقدی
و- نوع معامله اختیاری
- معاملات اختیاری ارز بدون هزینه
- معاملات اختیاری ابزاری برای مدیریت ریسک نوسانات نرخ ارز
الف- خرید اجاره خرید طلا
ب- فروش اجاره خرید طلا
ج- خرید اجاره فروش طلا
د- فروش اجاره فروش طلا
- سقف نرخ بهره
-کف نرخ بهره
- معامله اختیاری نرخ بهره بدون هزینه
- قررداد سلف نرخ بهره
- نحوه محاسبه نرخ قرارداد سلف نرخ بهره
- سؤالات و تمرینات بخش پنجم

پیوست ها
پیوست شماره یک
مقررات و ضوابط اجرایی عملیات بین بانکی بازار تهران
پیوست شماره دو
آشنایی با سوئیفت
پیوست شماره سه
یک نمونه از انجام معاملات تبدیل ارزی و سپرده ارزی
قسمت اول – یک نمونه معاملات تبدیلات ارزی
قست دوم – یک نمونه معامله سپرده ثابت ارزی
پیوست شماره چهار
مقایسه ساختار و اهداف بانک های مرکزی سه قطب اقتصادی و بانک مرکزی ج.ا.ا.
الف- بانک مرکزی آمریکا
ب- بانک مرکزی اروپا
ج- بانک مرکزی ژاپن
د- بانک مرکزی جمهوری اسلامی ایران
پیوست شماره پنج
دستورالعمل اجرایی عملیات بازار بین بانکی ریال
پیوست شماره شش
انواع خطرات ( ریسک های ) سرمایه گذاری در بازارهای پول و سرمایه
ریسک ا عتباری
ریسک نقدینگی
ریسک نرخ بهره
ریسک کشوری
ریسک نرخ تبدیل
منابع و مآخذ